General Atlantic annonce un investissement dans Plusgrade, rejoignant la CDPQ au rang des investisseurs

General Atlantic, un investisseur de premier plan en capital de croissance à l’échelle mondiale, a annoncé aujourd’hui un investissement stratégique visant à accélérer la croissance de Plusgrade, un chef de file mondial des solutions de revenus accessoires pour les entreprises de l’industrie du voyage. Dans le cadre de cette transaction, Novacap se départira de sa participation dans Plusgrade et la CDPQ, déjà présente au capital, demeurera un actionnaire important. General Atlantic entend s’associer avec Plusgrade pour soutenir l’expansion continue de la société, notamment par l’accélération de la croissance de nouveaux segments d’affaires et des activités de mise en marché, la mise à profit d’occasions de fusions-acquisitions stratégiques et l’exécution d’initiatives opérationnelles clés.

À l’échelle mondiale, plus de 200 partenaires des secteurs du transport aérien, de l’hôtellerie, des croisières, du transport ferroviaire de passagers et des services financiers accordent leur confiance à Plusgrade. Forte d’un portefeuille de solutions génératrices de revenus accessoires et d’une expertise de pointe en fidélisation, Plusgrade crée des expériences de voyage exceptionnelles et de nouvelles occasions de revenus pour ses partenaires.

En 2022, Plusgrade a acquis Points.com, regroupant ainsi deux des principales sources de revenus accessoires, afin de renforcer sa présence mondiale auprès des entreprises du secteur du voyage. Plusgrade a de nouveau étoffé son portefeuille en 2023 en se portant acquéreur d’UpStay, un fournisseur de solutions de surclassement et de génération de revenus accessoires pour le secteur de l’hôtellerie.

Ken Harris, fondateur et PDG de Plusgrade, a déclaré : « Les revenus accessoires sont devenus un élément essentiel de la solidité financière des entreprises du voyage dans l’ensemble des secteurs. En tant que chef de file sur le marché des solutions de revenus accessoires, Plusgrade joue un rôle décisif auprès de ses partenaires de l’industrie du voyage, les aidant à créer et faire croître des occasions de revenus prometteuses. Nous avons la certitude que l’avenir nous réserve des occasions d’affaires porteuses, qui nous permettront de poursuivre l’innovation et le renforcement de notre offre de premier plan. Notre équipe tient à exprimer sa profonde gratitude envers Novacap pour son partenariat transformateur et les avancées que nous avons réalisées ensemble. Nous sommes ravis d’accueillir General Atlantic en tant que partenaire stratégique, qui nous aidera à accélérer l’accomplissement de notre mission et la réalisation de notre vision en mettant à profit l’expertise de cette firme dans les domaines du voyage, des logiciels et de la technologie ».

Tanzeen Syed, directeur général et chef, Internet et technologies grand public, à General Atlantic, a ajouté : « Ken Harris et l’équipe de Plusgrade ont travaillé diligemment pour stimuler la croissance de la société et offrir à ses partenaires un portefeuille différencié de solutions. Comme les revenus accessoires et les programmes de fidélisation font aujourd’hui partie des principaux déterminants de la croissance dans le secteur du voyage, nous estimons que Plusgrade est en position de force pour poursuivre son déploiement sur le marché. Nous souscrivons pleinement à la vision de Plusgrade et sommes emballés de soutenir ses activités de création de valeur. »

« La CDPQ est fière de renouveler son appui à cette entreprise montréalaise, qui a pris une remarquable expansion depuis que nous en sommes devenus actionnaires en 2018. Nous nous réjouissons de poursuivre, de pair avec ce nouveau partenaire expérimenté, la création de valeur dans une société phare des solutions de revenus accessoires pour le secteur du voyage, qui sera bénéfique pour nos déposants », a indiqué Kim Thomassin, première vice-présidente et cheffe, Québec à la CDPQ. 

Les modalités financières de l’opération n’ont pas été divulguées.

Dans le cadre de cette transaction, General Atlantic était accompagné par Barclays à titre de conseiller financier ainsi que par Paul, Weiss, Rifkind, Wharton & Garrison LLP et par Goodmans LLP, qui ont agi respectivement comme conseiller juridique et co-conseiller. J.P. Morgan et la Banque Scotia ont agi à titre de conseiller financier principal et de conseiller financier, respectivement, de Plusgrade, et les services de conseiller juridique ont été assurés par Davies Ward Phillips & Vineberg LLP.